1月20日，财政部、中国人民银行、金融监管总局发布《关于优化实施个人消费贷款财政贴息政策有关事项的通知》。自2025年8月拉开消费贷“国补”序幕后，时隔5个月，个人消费贷贴息政策迎来首次优化。

本次优化升级最引人关注的是将信用卡账单分期业务纳入贴息支持范围，可享受1%的贴息。这一举措既是对民生诉求的积极回应，更是精准激活消费市场的关键一招。

近年来，信用卡已成为城乡居民日常消费的重要支付工具，账单分期业务则为消费者提供了灵活的资金周转选择。前期，社会各界对信用卡纳入消费贷款贴息的呼声较为强烈，此次政策的出台可以说实现了顺应民意的优化，充分体现了“以人民为中心”的政策设计理念和发展思想。

在实践中，信用卡分期实际费率相对较高，给予1个百分点的年贴息比例，将直接降低持卡人的实际分期成本，提振居民消费意愿和能力。而且，此次个人消费贷款贴息政策优化取消了对消费领域的限制，只要是指定经办机构的个人消费贷款或信用卡分期支付，都有机会享受贴息，这将有助于激发居民在耐用品消费、服务消费等领域的潜在消费需求。

从政策效应来看，信用卡账单分期贴息紧扣扩大内需的核心目标，具有多重积极意义。在需求端，贴息政策能有效缓解消费者即时支付压力，尤其是在购置家电、家居装修、教育培训等大额消费场景中，让“想消费”变成“能消费”。在供给端，消费需求的增长将直接促进商品和服务的流通，带动相关产业的发展，形成“消费增长—生产扩大—消费再升级”的良性循环。

银行作为信用卡业务的主要经营者，须从流程优化、场景拓展、风险防控等多方面协同发力，让政策红利真正直达消费者。

流程优化是基础，要让消费者便捷高效地享受到政策红利。此次政策明确提出“免申即享”“零申请、直接贴”的原则，银行须积极落实这一要求，简化办理手续。一方面，应依托金融科技手段，对现有信用卡账单分期系统进行优化升级，实现贴息资格自动识别、贴息金额自动计算、贴息资金自动到账，让消费者无需额外提交申请材料，真正做到“分期即享贴息”。

场景拓展是关键，要让贴息政策与消费需求精准对接。银行应围绕政策支持的消费领域，主动加强与商户的合作，构建多元化的消费场景生态。在零售消费领域，可与家电连锁、家居卖场、大型商超等合作，推出组合优惠活动；在服务消费领域，可聚焦教育培训、健康医疗、文化旅游等重点领域，联合相关机构推出专项分期产品。

风险防控是保障，要在有效提振和扩大消费的同时，维护金融市场的稳定与健康。此次政策扩大了经办机构范围，这意味着，对相关金融机构的风险防控能力提出了更高要求。银行需坚守合规经营底线，严格落实监管要求，加强对信用卡账单分期业务的风险管控。一方面，要加强客户资质审核，依托大数据、人工智能等技术手段，精准评估客户的信用状况和还款能力，防止过度授信，从源头防范信用风险；另一方面，要加强资金流向监测，确保分期资金真正用于消费领域，杜绝资金挪用、违规套利等行为。